? 央行：2月，5年期以上LPR報3.95%，較上月下降25個基點；1年期LPR報3.45%，維持不變。
? 滬深交易所：2月19日9:30至9:31，
寧波靈均管理的多個產(chǎn)品大量賣出滬深兩市股票合計25.67億元，期間滬深
指數(shù)短時快速下挫。根據(jù)相關(guān)規(guī)定，從2月20日起至2月22日止對寧波靈均名下相關(guān)證券賬戶采取限制交易措施，并啟動對寧波靈均公開譴責(zé)紀(jì)律處分的程序。
一、宏觀經(jīng)濟
1、中央金融委員會辦公室、中央金融工作委員會：以系統(tǒng)協(xié)同改革構(gòu)建現(xiàn)代金融體系。建設(shè)現(xiàn)代中央銀行制度，加強貨幣政策與
其他各類政策協(xié)調(diào)配合。推動各類金融機構(gòu)堅守宗旨、回歸本源，找準(zhǔn)定位、優(yōu)勢互補，切實增強競爭和服務(wù)能力。全面強化機構(gòu)監(jiān)管、行為監(jiān)管、功能監(jiān)管、穿透式監(jiān)管、持續(xù)監(jiān)管。
2、中國天氣網(wǎng)：受寒潮影響，2月20日至21日，中東部雨雪進入最強時段，
華北、黃淮等地部分地區(qū)將遭遇暴雪，江南等地部分地區(qū)有暴雨。未來四天，中東部氣溫將繼續(xù)下降，
湖南、
貴州、
廣西等地部分地區(qū)累計降溫幅度可達20℃以上，多地將上演冷暖大逆轉(zhuǎn)。
3、國鐵集團：2月19日全國鐵路發(fā)送旅客1404.3萬人次，1月26日春運以來全國鐵路累計發(fā)送旅客超3億人次，運輸安全平穩(wěn)有序。2月20日，全國鐵路客流繼續(xù)保持高位運行，預(yù)計發(fā)送旅客1330萬人次，安排加開旅客列車1716列。
4、
廣東省
廣州市：今年安排重點項目844個，年度計劃投資3805億元，均創(chuàng)下歷年新高。重點項目聚焦國家重點投向和近期政策導(dǎo)向進行布局，將在新型基礎(chǔ)設(shè)施、綜合交通樞紐、戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)、城市更新、公共服務(wù)等領(lǐng)域安排項目。
二、地產(chǎn)動態(tài)
1、財聯(lián)社：據(jù)悉，
上海地區(qū)已有多家銀行下調(diào)以LPR為定價基礎(chǔ)的房貸利率，首套房貸款利率調(diào)至3.85%，二套房貸利率4.25%。粗略估算，100萬元的房貸、30年期等額本息還款，每月按揭將可減少150元左右，30年可以省下5萬多元的利息支出。
2、住建部：截至2月20日，全國29個省份214個城市已建立房地產(chǎn)融資協(xié)調(diào)機制，分批提出可以給予融資支持的房地產(chǎn)項目“白名單”并推送給商業(yè)銀行，共涉及5349個項目；已有57個城市162個項目已獲得銀行融資共294.3億元，較春節(jié)假期前增加113億元。
3、國開行上海市分行：向上海金橋（集團）有限公司發(fā)放首筆城中村改造專項借款15.58億元，用于浦東新區(qū)唐鎮(zhèn)小灣村、暮二村等地塊城中村改造項目前期工作、征收補償?shù)?，該項目被列入住建?024年城中村改造專項借款項目清單。
4、
福建省
廈門市：已支持2個項目合計22.29億元的融資需求。分別是同安區(qū)寶龍旭輝城項目和同安區(qū)遠洋風(fēng)景項目。前者已獲得交通銀行融資支持約12.12億元；后者獲得建設(shè)銀行融資支持約10.17億元。
三、股市盤點
1、周二，上證指數(shù)報2922.73點，上漲0.42%，成交額3570.57億。深證成指報8905.96點，上漲0.04%，成交額4323.90億。創(chuàng)業(yè)板指報1746.18點，下跌0.01%，成交額1962.71億。總體上個股漲多跌少，兩市超3500只個股上漲。兩市成交額7895億，較上個交易日縮量1678億。盤面上，Sora概念、減肥藥、ST板塊、數(shù)據(jù)要素等板塊漲幅居前，中船系等少數(shù)板塊下跌。北向資金全天凈賣出1.23億，其中滬股通凈買入15.36億元，深股通凈賣出16.59億元。
2、周二，恒生指數(shù)漲0.57%，報16247.51點。恒生科技指數(shù)漲0.35%，報3264.40點。國企指數(shù)漲0.63%，報5519.23點。藥明康德漲超7%，藥明生物、
東方甄選漲超3%；小鵬汽車跌超3%，長城汽車、比亞迪股份跌超2%。南向資金凈買入34.71億港元。其中，港股通（滬）凈買入29.80億港元，港股通（深）凈買入4.92億港元。
3、截至2月20日，北交所上市公司244家，當(dāng)日無新增?？偸兄?696.69億元，成交金額93.19億元。
4、兩市融資余額：截至2月19日，上交所融資余額報7402.28億元，較前一交易日增加74.13億元；深交所融資余額報6493.73億元，較前一交易日增加80.12億元；兩市合計13896.01億元，較前一交易日增加154.25億元。
5、中央財經(jīng)大學(xué)賀強：有人說T+0不利于保護散戶利益，其實我覺得這個恰恰說反了，T+0交易可以當(dāng)日止損。全世界期貨交易所的制度都是T+0，因為期貨交易風(fēng)險大，必須要當(dāng)日止損及時規(guī)避風(fēng)險。發(fā)現(xiàn)錯誤了可以及時修正來減少損失，有利于保護投資者，因為散戶船小好掉頭。如果普遍推出T+0有所擔(dān)心，可以先在國有大盤股藍籌股和北交所搞試點。
6、21世紀(jì)經(jīng)濟報道：從監(jiān)管近期動作來看，IPO嚴(yán)監(jiān)管之態(tài)日漸明晰。首先，倒查IPO企業(yè)十年財務(wù)數(shù)據(jù)。據(jù)知情人士透露，“妖股”、業(yè)績變臉、股價較發(fā)行價大跌的上市公司是檢查重點；正處于IPO排隊階段、乃至已經(jīng)撤回材料的企業(yè)同樣在倒查范圍之列。其次，企業(yè)IPO撤回材料照查不誤，上市失敗仍然可以判為欺詐發(fā)行并給予大額罰款。
7、財聯(lián)社：近期，涉及幻方投資、明汯投資等多家頭部量化私募“大幾千億產(chǎn)品清盤、自營盤巨虧15億、DMA欠款60億、公司破產(chǎn)”等傳言頗多。多家量化私募及第三方機構(gòu)人士表示，此次微盤流動性危機導(dǎo)致一些產(chǎn)品凈值回撤，確有產(chǎn)品遭遇較大贖回壓力甚至清盤，但是不存在“大幾千億產(chǎn)品清盤”。
8、中證報：截至2月19日，今年以來已有444家上市公司獲重要股東增持。其中，中國移動、?？低暤?3家公司重要股東累計增持金額超1億元。有關(guān)部門鼓勵和引導(dǎo)上市公司重要股東增持，將促進更多上市公司通過增持股份穩(wěn)定、提振股價，維護股東權(quán)益，夯實市場平穩(wěn)運行基礎(chǔ)。
9、上證報：近期，上市公司頻頻發(fā)布回購股份公告，公布最新前十大流通股股東信息，部分公私募的調(diào)倉路徑由此得以浮現(xiàn)。具體來看，半導(dǎo)體、生物醫(yī)藥、電子等板塊上市公司獲得機構(gòu)加倉。
10、比亞迪：希望進一步加速汽車行業(yè)油轉(zhuǎn)電的趨勢，加快整個新能源汽車的轉(zhuǎn)型。特別是在十萬元到二十萬元級的主流市場。本次推出兩款榮耀車型，也相當(dāng)于做出了一定的市場調(diào)整，后續(xù)會否進一步降價，包括
其他系列會否進行
價格調(diào)整，目前還沒有可公開的信息。
11、天齊鋰業(yè)：間接控股子公司泰利森對其澳大利亞格林布什鋰輝石礦的資源量和儲量估算進行了更新。截至2023年12月31日，總礦產(chǎn)資源量增加至4.47億噸，氧化鋰平均品位為1.5%，折合碳酸鋰當(dāng)量約1600萬噸；證實和概略礦石儲量合計增加至1.79億噸，氧化鋰平均品位為1.9%，折合碳酸鋰當(dāng)量約850萬噸。
12、湯臣倍健：2023年實現(xiàn)營業(yè)總收入94.07億元，同比增長19.66%；凈利潤17.46億元，同比增長26.00%。受益于國民健康意識的提升，帶來多個品類產(chǎn)品市場需求增長。
13、四維圖新：公司積極嘗試AI最新的算法創(chuàng)新，探索高精度地圖各類要素在諸多場景下的自動化，效率在持續(xù)提升；旗下芯片設(shè)計類公司杰發(fā)科技已在AI相關(guān)方面進行布局和規(guī)劃，未來會進一步加速AI芯片的研發(fā)和生態(tài)建設(shè)。
14、圣農(nóng)發(fā)展：1月實現(xiàn)銷售收入16.59億元，同比增長23.18%，環(huán)比增長3.81%。公司食品B、C端渠道收入同比均有所增長，品牌營銷力度不斷加大，帶動C端渠道線上方面月銷售額突破歷史新高。此外，今年1月開工天數(shù)同比增多，屠宰量同比大幅增加。
15、有研硅：擬以3000萬元-6000萬元回購股份，回購價不超過15.53元/股(含)。本次回購的股份擬用于維護公司價值及股東權(quán)益或在未來適宜時機用于股權(quán)激勵、員工持股計劃等。
四、財富聚焦
1、
大連證監(jiān)局等七部門：發(fā)布關(guān)于防范以“虛擬貨幣”“元宇宙”“財富分享”等名義進行非法集資的風(fēng)險提示，請廣大市民提高警惕，增強風(fēng)險防范意識和識別能力，樹立正確的投資觀念，自覺遠離“虛擬貨幣”交易炒作、非法集資等違法金融活動，謹(jǐn)防個人財產(chǎn)遭受損失，如有參與其中，應(yīng)盡快退出。
2、每經(jīng)網(wǎng)：中兵北斗應(yīng)用研究院有限公司擬轉(zhuǎn)讓千尋位置7.7%股權(quán)，轉(zhuǎn)讓底價約13.08億元。據(jù)此估算，千尋位置整體估值達到169.87億元。目前，中兵北斗持有千尋位置41.96%股權(quán)，
阿里巴巴蔚投信息技術(shù)有限公司持有千尋位置41.96%股權(quán)。
3、財經(jīng)早餐：熱點出不停，追蹤你想聽。最猛降息來臨！央行為房地產(chǎn)送來了一份年后大禮。5年期以上LPR下降25個基點，激起市場“一池春水”。此次降息釋放了哪些信號？對樓市有何影響？存量房貸會受益嗎？財友們快快劃到文末查看今天的財秘追蹤#樓市重磅，LPR最大調(diào)降！
五、行業(yè)觀察
1、IDC：預(yù)計2024年全球新一代AI手機出貨量將達到1.7億臺，占智能手機整體出貨量的15%。到2027年，中國AI手機出貨量將達到1.5億臺，占中國手機市場的51.9%。
2、TrendForce：2023年全球新能源車共計銷售1303萬輛，同比增長29.8%，增速明顯下滑，其中純電動車為911萬輛，同比增24%；插電混合式電動車為391萬輛，同比增45%。預(yù)估2024年新能源車的銷量為1687萬輛，同比增29.5%。比亞迪今年將有機會挑戰(zhàn)特斯拉純電車龍頭位置。
3、CINNO Research：2023年中國折疊屏智能手機銷量達680萬部，同比增長140%；預(yù)計2024年銷量達960萬部，同比增長41%。此外，2023年國內(nèi)折疊屏智能手機UTG使用面積同比大幅增長250.7%，預(yù)計2024年將同比增長超70%。
4、交通運輸部：原則同意國家電投在重卡換電站建設(shè)組網(wǎng)與運營示范、氫燃料電池研發(fā)與氫能交通運營平臺應(yīng)用、城市級綠能交通體系建設(shè)與應(yīng)用等方面開展試點。
5、中證報：國家能源集團、國家電投等多個央國企海風(fēng)項目陸續(xù)獲批核準(zhǔn)，
海南、福建等清潔能源大省相繼公布2024年重大海風(fēng)項目投資計劃。預(yù)計2024年海上風(fēng)電并網(wǎng)規(guī)模仍將不斷擴大，項目建設(shè)將保持較快增長，需求釋放將拉動產(chǎn)業(yè)出貨量持續(xù)增長。
6、經(jīng)濟觀察網(wǎng)：近期供應(yīng)鏈傳出去年11月發(fā)布的Macbook M3/M3 Pro芯片需求量下修，市場推測消費力不振使得AI筆電熱潮遞延為主要因素，供應(yīng)鏈載板、晶圓代工恐受到影響。
7、廣東省
深圳市：推動跨境電商健康持續(xù)發(fā)展。深化跨境電商綜合試驗區(qū)建設(shè)，大力發(fā)展“跨境電商+產(chǎn)業(yè)帶”模式，支持品牌效應(yīng)明顯、產(chǎn)品標(biāo)準(zhǔn)化程度高的工業(yè)企業(yè)通過“第三方平臺+獨立站”開展跨境電商出口業(yè)務(wù)。
六、公司要聞
1、華為：發(fā)布基于GFS全局文件系統(tǒng)的數(shù)據(jù)湖解決方案，實現(xiàn)數(shù)據(jù)資產(chǎn)的可視、可管、可用。還針對商業(yè)市場與分銷市場發(fā)布了全閃存存儲新品，推動全場景閃存普惠。同時，發(fā)布存儲“AI大腦”——云端智能管理平臺DME IQ，帶來全新的智能化運維體驗。
2、中證網(wǎng)：有消息稱，字節(jié)跳動推出了一款顛覆性視頻模型——Boximator，可以通過文本精準(zhǔn)控制生成視頻中人物或物體的動作。公司回應(yīng)稱，Boximator是視頻生成領(lǐng)域控制對象運動的技術(shù)方法研究項目，目前還無法作為完善的產(chǎn)品落地，距離國外領(lǐng)先的視頻生成模型在畫面質(zhì)量、保真率、視頻時長等方面還有很大差距。
3、淘寶：宣布成立直播電商公司，為有意入淘開播的明星、KOL、MCN機構(gòu)提供“保姆式”全托管運營服務(wù)。該公司由淘天直播運營團隊操盤，不以盈利為目標(biāo)，而是以孵化新主播為主要動力，與主播采取保底或者分潤的靈活合作模式。
4、 OPPO：發(fā)布1+N智能體生態(tài)戰(zhàn)略。由AI超級智能體和AI Pro開發(fā)平臺組成。超級AI智能體能準(zhǔn)確理解用戶意圖，基于巨型模型庫和識別能力給出精準(zhǔn)結(jié)果，形成記憶習(xí)慣，真正懂用戶。
5、第一財經(jīng)：歐盟委員會已啟動正式調(diào)查程序，評估TikTok在未成年人保護、廣告透明度、研究人員數(shù)據(jù)訪問以及成癮設(shè)計和有害內(nèi)容的風(fēng)險管理等方面，是否違反了歐盟《數(shù)字服務(wù)法》(DSA)。TikTok稱，已率先推出了保護青少年的功能和設(shè)置，不讓13歲以下的兒童使用該平臺。
6、財聯(lián)社：馬斯克稱，腦機接口公司Neural
ink的首位人類受試者“似乎已完全康復(fù)，并能僅憑思維在電腦屏幕上移動鼠標(biāo)”。Neural
ink此前表示，這項研究通過手術(shù)將腦機接口植入大腦中控制移動意圖的區(qū)域，最初的目標(biāo)是讓人們能夠用思維控制電腦鼠標(biāo)或鍵盤。
七、環(huán)球視野
1、中新網(wǎng)：受紅海局勢持續(xù)緊張影響，今年以來蘇伊士運河收入減少了40%至50%。聯(lián)合國機構(gòu)1月底公布的數(shù)據(jù)顯示，在過去兩個月里，通過該運河的船只數(shù)量下降了42%。
2、央視新聞：印度尼西亞2月至少179個地區(qū)出現(xiàn)大米價格持續(xù)上漲情況，環(huán)比上漲2.92%。目前上述地區(qū)大米平均價格已達到每公斤14380印尼盾，約每公斤6.6元人民幣。
八、金融數(shù)據(jù)
國內(nèi)
1、央行上?？偛浚?月，人民幣貸款增加1996億元，同比少增67億元。住戶部門貸款增加495億元，企（事）業(yè)單位貸款增加1283億元，非銀行業(yè)金融機構(gòu)貸款增加26億元。外幣貸款減少5億美元，同比多減2億美元。
2、新三板：2月20日，合計掛牌6225家公司，當(dāng)日增加2家，成交金額1.07億。三板成指報900.16，漲0.06%，成交額0.80億。
3、國內(nèi)商品期貨：截至2月20日下午收盤，多數(shù)下跌。集運歐線、
鐵礦石跌超5%，玻璃跌超4%，碳酸鋰跌超3%，焦炭、尿素等跌逾2%，PP、乙二醇等跌超1%，滬銀、棉花等小幅下跌；液化氣、棕櫚油等漲超1%，紅棗、玉米等小幅上漲。
4、國債：2月20日，2年期國債期貨主力合約TS2403上行0.04%至101.320；5年期國債期貨主力合約TF2406上行0.10%至102.950；10年期國債期貨主力合約T2403上行0.15%至103.580。10年期國債利率跌2.1BP，至2.41%；10年期國開債利率跌1.5BP，至2.58%。
5、上海國際能源交易中心：2月20日，原油期貨主力合約2404，以603.8元/桶收盤，上漲3.5元，漲幅為0.58%。全部合約成交106414手，持倉量增加6839手至41695手。主力合約成交92005手，持倉量增加6048手至27419手。
6、央行：20日進行410億元7天期逆回購操作，中標(biāo)利率為1.80%，與此前持平。因當(dāng)日有3390億元14天期逆回購到期，實現(xiàn)凈回籠2980億元。
7、Shibor：隔夜報1.6300%，上漲2.30個基點。7天報1.7870%，上漲0.20個基點。3個月報2.2700%，下跌3.30個基點。
8、人民幣：在岸人民幣兌美元16:30收盤，報7.1976，跌0.0000%，人民幣中間價報7.1068，跌0.0507%。
9、上海環(huán)交所：2月20日，全國碳市場碳排放配額掛牌協(xié)議交易成交量186584噸，成交額1492.67萬元，收盤價77.33元/噸，漲3.56%。
國外
10、亞洲：日經(jīng)225指數(shù)跌0.28%，報38363.61點。韓國KOSPI指數(shù)跌0.84%，報2657.79點。
11、美股：道指收跌0.17%，報38563.80點；納指收跌0.92%，報15630.78點；標(biāo)普500收跌0.60%，報4975.51點。
12、歐洲：英國富時100收跌0.12%，報7719.21點；德國DAX30收跌0.14%，報17068.43點；法國CAC40收漲0.34%，報7795.22點。
13、黃金：COMEX 4月黃金期貨收漲0.78%，報2039.80美元/盎司。
14、原油：WTI 3月原油期貨收跌1.28%，報78.18美元/桶；布倫特4月原油期貨收跌1.46%，報83.56美元/桶。
15、波羅的海干散貨指數(shù)：漲0.18%，報1632點。
· 樓市重磅，LPR最大調(diào)降！·
? 中泰證券：LPR由18家報價行按MLF利率加點后，進行匯總統(tǒng)計，并去掉一個最高報價和一個最低報價，進行加權(quán)平均計算后的數(shù)據(jù)形成報價。本次非對稱下調(diào)，表明政策希望發(fā)揮作用的對象有所側(cè)重，保持1年期LPR不變，或表明對制造業(yè)投資和消費的刺激意圖相對平穩(wěn)。下調(diào)5年期LPR利率也是房地產(chǎn)市場需求端政策組合拳的一部分，現(xiàn)階段大幅降低5年期LPR利率25個BP，再結(jié)合近期圍繞房地產(chǎn)市場密集出臺了較多政策措施，充分體現(xiàn)了利率政策參與激活房地產(chǎn)市場、推動房地產(chǎn)市場良性循環(huán)的政策意圖。
? 金融時報：5年期以上LPR下行有助于進一步帶動貸款利率降低，促進社會融資成本穩(wěn)中有降。從國內(nèi)經(jīng)濟發(fā)展情況看，LPR在關(guān)鍵時點下降，有利于靠前發(fā)力穩(wěn)好開局。2023年我國經(jīng)濟增速達5.2%，其中有低基數(shù)因素的影響。今年若要繼續(xù)保持合理的經(jīng)濟增速，一季度需要宏觀政策靠前發(fā)力，及早體現(xiàn)政策成效。作為銀行貸款定價基準(zhǔn)，LPR直接關(guān)系到企業(yè)和居民的融資成本和財務(wù)支出變化，5年期以上LPR下行有助于進一步帶動貸款利率降低，促進社會融資成本穩(wěn)中有降，激發(fā)實體經(jīng)濟有效需求。
? 中原地產(chǎn)：5年期單獨降息對房地產(chǎn)市場的影響主要有幾點，首先如果過去降息目標(biāo)是穩(wěn)定經(jīng)濟，這一次單獨降息5年期，就是要穩(wěn)樓市，穩(wěn)樓市才能更好穩(wěn)經(jīng)濟，是最近幾年來的最大利好。其次，本次降息主要影響一線和二線城市。對購房者來說，存量購房者可能要2025年才能開始減少利息。如果是新購房者，那么馬上會享受到降息的利好。降息有利于保持房地產(chǎn)預(yù)期穩(wěn)定。節(jié)后多地房貸再出新政，預(yù)計還將通過下調(diào)利率下限等降低房貸利率。降息之際，房地產(chǎn)市場有望在一線城市全面調(diào)整限購后，接下來會出現(xiàn)一次明顯的小陽春行情。
? 易居研究院：歷史上我國共有8次五年期LPR的下調(diào)，但過去下調(diào)幅度一般為5-15個基點。而此次屬于歷史上降息最猛的一次。若按100萬貸款本金、30年等額本息償還方式計算，此次降息后購房者月供大約可以減少150元左右，屬于減負相對比較大的一次。開年大幅度、一次性下調(diào)，一次性到位，避免擠牙膏，產(chǎn)生“利率還會下調(diào)，再等等買房和貸款”的市場預(yù)期，導(dǎo)致購買力觀望。此次將紅利一次性釋放到位，產(chǎn)生明顯的降成本效應(yīng)，促進居民貸款買房。今年一次性降到位以后，后續(xù)降低LPR的可能性不大。
備注：數(shù)據(jù)僅供參考，不作為投資依據(jù)。
