?澎湃新聞：3月4日，萬科A股及H股股價盤中均大幅走低，且多只債券下跌“21萬科04”跌超20%臨時停牌。消息面上，針對3月11日到期的一筆6.3億美元的境外債券，萬科稱，現(xiàn)階段，公司境外有一些資金，哪怕沒有銀行貸款，也能覆蓋這筆債務。　　?財聯(lián)社：3月4日，比特幣日內(nèi)漲近5%觸及65000美元，創(chuàng)2021年11月以來新高，距離歷史新高僅差4000美元。薩爾瓦多總統(tǒng)布克爾表示，不打算出售該國持有的大量比特幣，盡管看到了超過50%的利潤。薩爾瓦多持有大約2380個比特幣，以44300美元的平均價格購買，現(xiàn)在價值超過1.55億美元?！　?經(jīng)濟觀察網(wǎng)：蘋果因濫用APPSTORE規(guī)則被歐盟罰款18億歐元。歐盟監(jiān)管機構表示，蘋果非法阻止應用開發(fā)者在其應用商店之外向用戶提供更便宜的音樂訂閱服務的信息。蘋果表示將對歐盟罰款提出上訴。歐盟決定的最大受益者是Spotify，因為在其網(wǎng)站上銷售訂閱服務時不需要向蘋果支付費用?！　∫?、宏觀經(jīng)濟　　1、中新社：3月4日，十四屆全國人大二次會議舉行新聞發(fā)布會，大會發(fā)言人婁勤儉表示，今年十四屆全國人大二次會議閉幕后，不舉行總理記者會。如無特殊情況，本屆全國人大后幾年也不再舉行總理記者會?！　?、全國婦聯(lián)：建議明確職工生育獎勵假、配偶陪產(chǎn)假等假期津貼或工資由生育保險基金或地方財政負擔。對女職工產(chǎn)假及生育獎勵假期間企業(yè)承擔的社會保險費予以一定比例的補貼。在稅收政策上進一步體現(xiàn)對家庭養(yǎng)育的關懷，實行以家庭為單位的征稅辦法?！　?、小米集團董事長雷軍：長期來看，各行各業(yè)對掌握人工智能基本技能的人力需求正急劇增長，我國在頂尖人工智能人才儲備方面還存在明顯不足，人工智能復合型人才更加短缺。建議從義務教育階段普及人工智能素養(yǎng)教育?！　?、商務部：美國政府將對中國制造聯(lián)網(wǎng)汽車開展國家安全風險審查。中方表示，美方以“國家安全”為借口，意圖阻礙中國汽車正常出口。美方對中國汽車加征高額關稅、出臺歧視性補貼政策，現(xiàn)在又打著國家安全旗號，意圖設置非關稅壁壘，是典型的保護主義做法，會擾亂全球汽車產(chǎn)業(yè)鏈供應鏈?！　《?、地產(chǎn)動態(tài)　　1、恒大地產(chǎn)：2月28日至3月1日，新增14則被執(zhí)行人信息，執(zhí)行標的合計1.3億余元，涉及票據(jù)追索權、金融借款合同糾紛等案件，部分案件被執(zhí)行人還包括合肥粵誠置業(yè)有限公司、恒大地產(chǎn)集團重慶有限公司等。公司被執(zhí)行總金額超449億元?！　?、恒基兆業(yè)：3月4日，新樓盤第一輪銷售啟動后數(shù)小時便售罄。自香港樓市全面“撤辣”后，這是當?shù)亻_始銷售的首個大型住宅項目。“長沙灣Belgravia Place”項目首輪銷售138戶，售樓處上午10點開門前潛在購房者便已趕到，15:30前全部售罄?！　?、碧桂園：整個市場還是比較冷，需要做好心理準備。截至2024年3月3日，集團已納入“白名單”的項目達217個，數(shù)量呈現(xiàn)大幅增加，且已有項目獲得銀行放款批復。碧桂園正積極采取措施開源節(jié)流，目前的資源是可以保障今年房屋交付的?！　?、廣東省深圳市：2024年3月4日，全市共有53753套有效二手房源在售，較上周增加1897套。2024年第9周（2月26日—3月3日）全市二手房交易量（含自助）錄得1085套，環(huán)比增長14.1%。二手房周成交量快速突破千套關口?！　∪?、股市盤點　　1、周一，上證指數(shù)報3039.31點，上漲0.41%，成交額4617.28億。深證成指報9438.24點，上漲0.04%，成交額6153.76億。創(chuàng)業(yè)板指報1834.83點，上漲0.59%，成交額2678.09億?？傮w上個股跌多漲少，全市場超3100只個股下跌。兩市成交額10771億，較上個交易日放量218億。盤面上，液冷服務器、CRO、輔助生殖、算力租賃等板塊漲幅居前，一體化壓鑄、氫能源、水泥、免稅等板塊跌幅居前。北向資金全天凈賣出70.61億，其中滬股通凈賣出23.12億元，深股通凈賣出47.48億元?！　?、周一，恒生指數(shù)漲0.04%，報16595.97點。恒生科技指數(shù)跌0.38%，報3474.77點。國企指數(shù)跌0.28%，報5712.83點。軟件、電力、經(jīng)銷商、CXO概念、創(chuàng)新藥、黃金、人工智能等板塊漲幅居前，藥明康德漲超12%；汽車、航空公司、零售股、粵港澳、紙業(yè)股、內(nèi)房股等板塊跌幅居前。南向資金凈流入36.63億港元。其中，港股通（滬）凈流入20.34億港元，港股通（深）凈流入16.29億港元。　　3、截至3月4日，北交所上市公司244家，當日無新增?？偸兄?846.06億元，成交金額92.24億元。　　4、兩市融資余額：截至3月1日，上交所融資余額報7639.99億元，較前一交易日增加4.11億元；深交所融資余額報6779.14億元，較前一交易日增加17.66億元；兩市合計14419.13億元，較前一交易日增加21.77億元?！　?、滬深交易所：聯(lián)合舉辦量化私募機構交易合規(guī)培訓，幫助量化私募機構準確理解量化交易監(jiān)管思路和工作要求。此次培訓，通報了量化交易異常交易典型案例，明確要求量化私募機構加強內(nèi)部風控管理，切實規(guī)范量化交易行為，落實好合規(guī)交易要求，保障市場穩(wěn)健運行。　　6、財聯(lián)社：剛剛經(jīng)歷發(fā)行大戰(zhàn)的中證A50ETF又有新進展，平安基金3月4日發(fā)布了旗下中證A50ETF合同生效，成為首只成立的中證A50ETF。基金成立規(guī)模20億，有效認購戶數(shù)超過2.2萬，也是2024年以來認購戶數(shù)最多的ETF基金。　　7、四川金頂（5連板）：關注到在股吧有公司下屬四川新工綠氫科技等子公司從事氫能源相關業(yè)務的討論以及將公司歸類為氫能源概念，截至目前，公司無任何形成收入的氫能源相關產(chǎn)品?！　?、錦江酒店：自2024年3月5日起至2025年3月4日止12個月內(nèi)，控股股東錦江資本不以任何方式減持直接所持有的公司股份。在上述承諾期間，若錦江資本違反承諾減持錦江酒店股份，則因減持所得收益全部歸錦江酒店所有?！　?、招商輪船：通過下屬全資單船公司在大連造船接收了1艘11.5萬載重噸的阿芙拉型（Aframax）原油船凱盟（NEW ALLIANCE）輪。NEW ALLIANCE輪首航擬承運成品油貨物，其后擬主要投放于西部市場?！　?0、溫氏股份：1月公司肉豬養(yǎng)殖疫病防控效果較好。養(yǎng)殖綜合成本為7.8-7.9元/斤。其中，海南、江西、廣西等9個省級區(qū)域養(yǎng)豬單位成本低于8元/斤。近一年，各區(qū)域單位之間成本差異逐漸縮小，成本控制在8元/斤以下的單位逐漸增多?！　?1、老鳳祥：2023年營業(yè)收入為714.36億元，同比增長13.37%；凈利潤22.14億元，同比增長30.23%。2023年全國黃金首飾消費量706.48噸，同比增長7.97%。金銀珠寶成全年各商品零售類別中增長幅度最快的品類。　　12、高盛：將蘋果從最佳買入名單中除名，原因是該公司股票表現(xiàn)不佳，市場擔心其主要產(chǎn)品需求疲軟。自2023年6月以來，該公司股價幾乎沒有變化，而標普500指數(shù)上漲了近22%?！　∷摹⒇敻痪劢埂　?、發(fā)改委：新一輪成品油調(diào)價窗口于2024年3月4日24時開啟，國內(nèi)汽、柴油每噸分別提高125元、120元。折合升價，92號汽油、95號汽油和0號柴油均上調(diào)0.10元。以油箱容量為50升的小型私家車計算，加滿一箱92號汽油將多花5元。本輪是2024年第五次調(diào)價，調(diào)價后，年內(nèi)呈現(xiàn)出“三漲一跌一擱淺”格局。　　2、BoxOfficeMojo：30余部影片北美周末票房（3月1日至3日）報收約1.13億美元。這是進入2024年以來北美周末票房首次突破一億美元?！渡城?》以約8150萬美元首映周末票房一騎絕塵，《鮑勃·馬利：一份愛》以約743萬美元退居次席，《普通天使》以約385萬美元蟬聯(lián)季軍。　　3、IT之家：據(jù)悉，鴻海出貨給蘋果的AI服務器已在測試階段，隨著蘋果瞄準AI應用，鴻海有機會擴大出貨。蘋果先前已有很多AI功能測試，屬于高度機密，蘋果與鴻海一直有許多專案進行并測試中。　　五、行業(yè)觀察　　1、中國核電董事長盧鐵忠：建議加快發(fā)展鈉冷快堆、全面保障國家能源安全，全力助推“雙碳”目標實現(xiàn)。預計到2024年底，全國新投產(chǎn)3-4臺核電機組，新增裝機400-500萬千瓦，屆時全國在運核電機組將達到58臺、6080萬千瓦左右。　　2、醫(yī)保局：針對將腫瘤篩查納入醫(yī)保報銷的建議，回復稱，將癌癥篩查納入醫(yī)保的條件還不成熟，暫時無法將腫瘤篩查這一類非治療性的項目納入醫(yī)保支付范圍?！　?、中國日報網(wǎng)：第110屆全國糖酒會升級為“春糖節(jié)”，將于3月20日至3月22日在成都舉辦。這一行業(yè)盛會將成為激發(fā)成都全域經(jīng)濟活力的“城市節(jié)日”。屆時預計將有超6600家展商參展，數(shù)量較去年略有增長，本屆糖酒會展覽總面積達32.5萬平方米，預計創(chuàng)歷屆之最?！　?、醫(yī)保局：少數(shù)民族醫(yī)藥是中醫(yī)藥的重要組成部分，國家高度重視少數(shù)民族醫(yī)藥發(fā)展，現(xiàn)行版國家醫(yī)保藥品目錄收載96種民族藥。省級醫(yī)保部門按國家規(guī)定的調(diào)整權限和程序，可將符合條件的民族藥、醫(yī)療機構制劑和中藥飲片納入省級醫(yī)保支付范圍?！　?、集微網(wǎng)：由于AI需求強勁，HBM和DDR5的訂單有望增加，三星電子和SK海力士加強對高價值DRAM產(chǎn)品的關注，正在考慮增加工廠的半導體晶圓投入量，以加快向10納米第四代（1a）和第五代（1b）版本的過渡，生產(chǎn)HBM、DDR5和LP-DDR5等高價值產(chǎn)品?！　?、TrendForce：2024年將有約58億只LED光源及燈具陸續(xù)達到使用壽命的極限而退役，從而帶來相當可觀的二次替換的需求，有助于LED照明市場從頹勢中逆轉(zhuǎn)，帶動整體LED照明需求達到134億只。　　7、TechInsights：預計2024年IC銷售額將增長近24%（上次更新時為16%）。該變化的主要因素是內(nèi)存，其銷售額從之前預測的41%更新到71%。由于有限的供應和需求改善，內(nèi)存定價比預期要高得多。庫存方面，電子OEM庫銷比已至歷史平均水平以下，回到健康水平。　　8、央視網(wǎng)：將水煮沸5分鐘即可去除水中近九成的微塑料顆粒，該成果已刊發(fā)于《環(huán)境科學與技術快報》。如果水質(zhì)較硬，將水煮沸去微塑料的效果能達到近90%。硬質(zhì)水在煮沸、冷卻后，水中的碳酸鈣會變成固態(tài)，這些固態(tài)碳酸鈣顆粒的沉降過程會把水中的微塑料一起“打包帶走”。　　9、韓國國土交通部：韓國新能源汽車累計登記量2023年史上首次超過液化石油氣（LPG）汽車。截至2023年末，韓國新能源汽車累計登記量為212.1萬輛，超過LPG汽車（183.3萬輛）。　　六、公司要聞　　1、IT之家：據(jù)悉，通用大模型初創(chuàng)項目MiniMax正在進行新一輪大規(guī)模融資，阿里為其中的核心領投方（一輪融資中投資最大的風險投資人）。此前，MiniMax已完成3輪融資，投資方包括騰訊、米哈游等。截至3月4日，MiniMax及阿里方面均未對求證消息進行回應。　　2、海底撈：將著手推行海底撈餐廳的加盟特許經(jīng)營模式，以多元經(jīng)營模式進一步推動餐廳網(wǎng)絡的擴張步伐。加盟餐廳將獲得集團統(tǒng)一提供的人員培訓、供應鏈系統(tǒng)、管理經(jīng)驗、品牌營銷服務等中后臺服務。已成立加盟事業(yè)部，制定加盟特許經(jīng)營相關模式細節(jié)及商務合作流程。　　3、界面新聞：據(jù)悉，英偉達H200將于第二季上市，B100采用Chiplet設計架構，H200及B100將分別采臺積電4nm及3nm制程。英偉達訂單強勁，臺積電3、4nm產(chǎn)能幾近滿載。此外，英偉達新一代AI芯片B200功耗將達1000W，預計2025年問世?！　∑摺h(huán)球視野　　1、界面新聞：繼巴斯夫之后，又一家德國化工公司也宣布了裁員計劃。3月4日，贏創(chuàng)宣布，到2026年將在全球范圍內(nèi)最多裁員2000人，其中約1500人位于德國。贏創(chuàng)目前的全球員工為3.3萬人，此次裁員數(shù)量占雇員總數(shù)的6%?！　?、央視網(wǎng)：韓國政府2月發(fā)布醫(yī)學生擴招計劃，遭到醫(yī)生團體和醫(yī)學院學生強烈反對，實習和住院醫(yī)生辭職潮發(fā)酵至今。政府計劃對醫(yī)生集體辭職離崗行動核心負責人采取嚴厲措施。如果相關實習和住院醫(yī)生違反政府的復崗命令，至少3個月吊銷醫(yī)師執(zhí)照的處分是不可避免的?！　“?、金融數(shù)據(jù)　　國內(nèi)　　1、中期協(xié)：受春節(jié)假期交易日減少影響，2月全國期貨市場成交量為3.32億手，成交額為30.47萬億元，同比分別下降38.70%和25.61%。但商品方面，工業(yè)硅、雞蛋、生豬期貨成交規(guī)模提升，成交量分別同比增長76.19%、66.07%、48.45%。　　2、新三板：3月4日，合計掛牌6226家公司，當日減少2家，成交金額1.31億。三板成指報880.52，跌0.43%，成交額0.95億?！　?、國內(nèi)商品期貨：截至3月4日下午收盤，漲跌參半。豆粕漲超3%，菜粕、豆二等漲超2%，滬金、滬銀等漲超1%，苯乙烯、豆一等小幅上漲；淀粉、SS等跌逾1%，甲醇、PX等小幅下跌。　　4、國債：3月4日，2年期國債期貨主力合約TS2406上行0.02%至101.476；5年期國債期貨主力合約TF2406上行0.15%至102.985；10年期國債期貨主力合約T2406上行0.24%至103.870。10年期國債利率跌2.00BP，至2.35%；10年期國開債利率跌1.99BP，至2.47%?！　?、上海國際能源交易中心：3月4日，原油期貨主力合約2404，以619.0元/桶收盤，上漲12.4元，漲幅為2.04%。全部合約成交216329手，持倉量增加5585手至59756手。主力合約成交173407手，持倉量增加3889手至34546手。　　6、央行：3月4日，進行100億元7天期逆回購操作，中標利率為1.80%，與此前持平。因當日有3290億元7天期逆回購到期，實現(xiàn)凈回籠3190億元?！　?、Shibor：隔夜報1.7110%，上漲1.70個基點。7天報1.8110%，上漲0.50個基點。3個月報2.1710%，下跌1.10個基點?！　?、人民幣：在岸人民幣兌美元16:30收盤，報7.1990，跌0.0069%，人民幣中間價報7.1020，漲0.0549%?！　?、上海環(huán)交所：3月4日，全國碳市場碳排放配額掛牌協(xié)議交易成交量6300噸，成交額53.81萬元，收盤價80.95元/噸，漲1.61%?！　狻　?0、亞洲：日經(jīng)225指數(shù)漲0.5%，報40109.23點，為歷史首次收在4萬點上方。韓國KOSPI指數(shù)漲1.21%，報2674.30點?！　?1、美股：道指收跌0.25%，報38989.83點；納指收跌0.41%，報16207.51點；標普500收跌0.12%，報5130.95點。　　12、歐洲：英國富時100收跌0.55%，報7640.33點；德國DAX30收跌0.11%，報17716.17點；法國CAC40收漲0.28%，報7956.41點。　　13、黃金：COMEX 4月黃金期貨收漲1.46%，報2126.30美元/盎司。　　14、原油：WTI原油期貨結算價跌1.54%，報78.74美元/桶；布倫特原油期貨結算價跌0.9%，報82.8美元/桶?！　?5、波羅的海干散貨指數(shù)：漲4.27%，報2297點?！　?middot;存儲“暴力漲價”的背后·　　?光大證券：DRAM產(chǎn)品合約價自2021年第四季開始下跌，連跌八季，至2023年第四季起漲。NAND Flash方面，合約價自2022年第三季開始下跌，連跌四季，至2023年第三季起漲。DRAM和NAND Flash在2024年有望連續(xù)4個季度持續(xù)漲價。在面對2024年市場需求展望仍保守的前提下，二者價格走勢均取決于供應商產(chǎn)能利用率情況。2024Q3進入傳統(tǒng)旺季，需求端預期來自北美云端服務業(yè)者（CSP）的補貨動能較強，在預期DRAM及NAND Flash產(chǎn)能利用率均尚未恢復至滿載的前提下，兩者合約價季漲幅有機會同步擴大至8~13%?！　?華創(chuàng)證券：差異化市場定位打造獨到競爭優(yōu)勢，芯片制造崛起國產(chǎn)模組廠未來可期。存儲模組市場主要玩家分為原廠和獨立第三方模組廠兩大類，憑借晶圓制造優(yōu)勢，原廠壟斷了包括手機/PC/服務器等為主的大宗數(shù)據(jù)存儲頭部客戶市場，占據(jù)八成左右市場容量；模組廠則面向廣泛細分市場滿足差異化需求，通過建立長期、穩(wěn)定、規(guī)?；拇鎯︻w粒采購渠道，研究開發(fā)和技術加成最大限度地提高存儲顆粒的利用率或足容率水平，獲取差異化競爭優(yōu)勢、提高利潤率水平?！　?天風證券：2024年存儲下游需求預判，對于PC、移動、汽車和工業(yè)領域大多數(shù)客戶來說，存儲庫存已經(jīng)處于或接近正常水平。數(shù)據(jù)中心客戶的存儲產(chǎn)品庫存正在改善，美光預計客戶庫存將在2024年上半年的某個時候接近該市場的正常水平。另外，在數(shù)據(jù)中心和PC市場中，DRAM產(chǎn)品正逐漸過渡到DDR5，美光預計在2024年初DDR5的銷量將超越DDR4。生成式人工智能應用將從數(shù)據(jù)中心擴展到邊緣，最近市場發(fā)布了幾款具有AI功能的PC和智能手機，另外，汽車和工業(yè)終端市場也將嵌入AI。邊緣設備上的人工智能將進一步增強隱私、降低延遲、提高性能、提供更大的個性化等更多優(yōu)點?！　?中航證券：隨著AI技術持續(xù)滲透，NAND Flash在智能手機、服務器、PC等端側平均搭載容量均有成長。在尚未有新應用推出的預期下，2024年NAND Flash在智能手機單機平均搭載容量預估年增9.3%；AI服務器的部署量有望在未來幾年高速增長，2023年AI服務器出貨量約為120萬臺，預計2022-2026年出貨量CAGR高達29%，2026年出貨量可達237萬臺，同時2024年eSSD在服務器單機平均搭載容量預估年增13.2%；AI PC陸續(xù)落地，但疊加NAND Flash價格回升，cSSD單機平均搭載容量年增預估僅9.7%，2025年成長幅度有望愈發(fā)明顯。

備注：數(shù)據(jù)僅供參考，不作為投資依據(jù)。